為替相場は円全面高、日銀の利上げ観測が高まる【2025年1月16日】

2025年1月16日

Markets Analysis

ファンダメンタル分析

日銀総裁も利上げを議論とコメント、利上げ観測が一気に高まる
米消費者物価指数が予想を下回る、再び3月の利下げ観測が高まる
日米金利差縮小期待となり円全面高

ドル円テクニカル分析

ドル円の日足チャートを分析する。ドル円は転換線を割り込み、基準線付近まで下落した。相場の転換を示唆するパラボリックは12月10日以来の売りサインが点灯し、円高が進んでいることが分かる。クロス円通貨も円全面高となっている。

日銀副総裁に続き、日銀総裁も利上げを議論とコメントした。経済界から賃上げの声もあり、トランプ政権による想定外の政策が発表されない限りは利上げされるだろうと市場は期待している。ただ、トランプ政権がどんな政策を発表するのかは未だ不透明だ。

来週の就任初日に、大枠が発表されるだろう。今の円高相場が継続するのか、見極めたい。

デイトレード戦略（1時間足）

1時間足のドル円チャートを分析する。ドル円は158.20円を高値にして155.95円付近まで下落している。昨日で200Pips以上は下落している。日銀の利上げ観測が高まり、一気に円相場が動いた。事前にこういった内容が報道されるということは、利上げに向けての地ならしではないかと考えられる。

155円台はさすがに堅い。156円を明確に割り込めば、月足単位の支持線である154.65円まで下落すると考えている。戻り高値を売っていきたい。

ピボットポイントである156.75円で売り指値、156.15円で決済、157円でストップとする。

サポート・レジスタンスライン

今後、考慮すべきサポート・レジスタンスラインは以下のとおり。

156.75円・・ピボットポイント

市場センチメント

USDJPY　売り：56％　買い：44％

本日の重要経済指標

経済指標やイベント	日本時間
豪雇用統計	9：30
英GDP	16：00
ドイツ消費者物価指数	16：00
米コア小売売上高	22：30
米失業保険申請件数	22：30
米フィラデルフィア連銀製造業景気指数	22：30

Shu Fujiyasu Jr.（シュウ・フジヤス・ジュニア）

認定テクニカルアナリスト（CMTA）取得
国際認定テクニカルアナリスト（CFTe）取得

FXや先物取引の第一線で20年以上の経験を持つ現役トレーダー。ファイナンシャルプランナーの資格保有者。電話取引の時代から取引を実践し、最近では裁量トレードから自動売買まで、幅広い手法で相場に挑み続ける。MAMトレーダーとしても実績を積み、投資家の資金を預かり運用。金融機関向けに記事を執筆するなど、トレードの枠を超えて活躍。長年培ってきた経験と独自の視点で相場を分析し、投資家の頼れるパートナーとして、時代の変化に柔軟に適応しながら、共に成長していくことを目指す。